聖塔非研究所 倫敦證券交易所會員交易的相關性和聚類 2026-03-18 · 工作論文 · 更新 2026/03/18 下午03:33 摘要 本文分析了倫敦證券交易所不同會員交易模式的相關性。與成員機構相關的策略集合由該機構按小時間隔交易的淨交易量的符號序列定義。我們使用多種方法表明機構之間存在顯著且持久的相關性。此外，相關性被建構為相關組和反相關組。使用相關性作為距離測量的聚類技術揭示了兩組機構交易方向相反的有意義的聚類結構。 原文連結PDF 來源 本頁只刊出中文翻譯與中文說明；英文原文請見下方原文連結。 原文連結 原文連結 PDF 來源 論文資訊 類型：工作論文 編號：工作論文 #436 日期：2026-03-18 摘要 本文分析了倫敦證券交易所不同會員交易模式的相關性。與成員機構相關的策略集合由該機構按小時間隔交易的淨交易量的符號序列定義。我們使用多種方法表明機構之間存在顯著且持久的相關性。此外，相關性被建構為相關組和反相關組。使用相關性作為距離測量的聚類技術揭示了兩組機構交易方向相反的有意義的聚類結構。