聖塔非研究所 外匯技術交易規則與製度轉變 2026-03-18 · 工作論文 · 更新 2026/03/19 上午02:26 摘要 本文使用受技術交易規則啟發的方法對幾個不同的外匯系列進行了測試。基於移動平均線的規則被用作外匯匯率流程的規格測試。模擬了政權轉變和持續趨勢的幾種模型，並將其與實際系列的結果進行了比較。結果表明，這些簡單的模型無法捕捉所研究系列的某些方面。最後，檢驗交易規則結果的經濟意義。將交易規則的報酬分佈與無風險資產的報酬率和美國股市的報酬率進行比較。 原文連結PDF 來源 本頁只刊出中文翻譯與中文說明；英文原文請見下方原文連結。 原文連結 原文連結 PDF 來源 論文資訊 類型：工作論文 編號：工作論文 #1615 日期：2026-03-18 摘要 本文使用受技術交易規則啟發的方法對幾個不同的外匯系列進行了測試。基於移動平均線的規則被用作外匯匯率流程的規格測試。模擬了政權轉變和持續趨勢的幾種模型，並將其與實際系列的結果進行了比較。結果表明，這些簡單的模型無法捕捉所研究系列的某些方面。最後，檢驗交易規則結果的經濟意義。將交易規則的報酬分佈與無風險資產的報酬率和美國股市的報酬率進行比較。